像北極冰川一樣，堅硬的銀行領(lǐng)地正在被互聯(lián)網(wǎng)這團熱氣消融。

“光棍節(jié)”當(dāng)天，支付寶讓所有的銀行緊張起來了。11月11日，天貓加淘寶銷售額達到191億元，超過1億筆訂單完成支付。其中，支付寶快捷支付交易筆數(shù)占到所有交易的45.8%，支付寶提前充值帶來的余額支付占31%，而傳統(tǒng)網(wǎng)銀支付，所有銀行渠道相加只占到23.2%。

銀行與互聯(lián)網(wǎng)公司在“支付”正面戰(zhàn)場的交鋒中完敗。“這是一個重大的歷史事件。第三方支付變成了人們的一種生活方式。”招商銀行行長馬蔚華非常感慨：“今后互聯(lián)網(wǎng)會給銀行帶來更大沖擊，銀行的許多傳統(tǒng)業(yè)務(wù)可能不會存在了。”

如果有一天，銀行現(xiàn)有主營業(yè)務(wù)全部mf或收入低得可憐，那么銀行如何生存呢？不幸的是，目前國內(nèi)商業(yè)銀行的傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)正在走向這個邊緣。

如同當(dāng)年的電信業(yè)一樣，數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)超越了原本賴以生存的語音業(yè)務(wù)后，電信業(yè)被徹底改變了。與此類似，對于目前擁有111萬億元資產(chǎn)的中國銀行業(yè)來說，數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)全面超越金融業(yè)務(wù)也只是時間問題。從路徑上來看，移動支付代替?zhèn)鹘y(tǒng)支付、人人貸代替?zhèn)鹘y(tǒng)存貸款、眾籌融資替代傳統(tǒng)證券業(yè)務(wù)，互聯(lián)網(wǎng)金融的這三個趨勢中，前兩項正在沿著數(shù)據(jù)的路線迅速瓜分商業(yè)銀行。

誰是誰的工具

易寶CEO唐彬認為“第三方支付給金融的開放和創(chuàng)新帶來了一股新力量”

“有了牌照，開放了新的領(lǐng)域，雖然叫非金融支付清算機構(gòu)，但本質(zhì)上講支付結(jié)算就是一個準金融業(yè)務(wù)。”在企業(yè)發(fā)展的第十個年頭，易寶支付CEO唐彬覺得公司的前景終于豁然開朗了。此后的2012年成了第三方支付機構(gòu)發(fā)展重要的一年。

不僅如此，易寶還在進一步挖掘數(shù)據(jù)價值。“如果能通過交叉營銷，比如把航空用戶帶給電信，把電信的客戶帶給理財，易寶就可以在這上面收取營銷的手續(xù)費，這個費用相對就較高，給客戶帶來用戶，每個行業(yè)用戶的價值就更不一樣。”唐彬說，“國外的支付公司走得比這還深。” 以PayPal的業(yè)務(wù)為例，它的網(wǎng)上支付主要分為四個環(huán)節(jié)：中端、交換器、買賣處理器、清算和結(jié)算。其中只有清算和結(jié)算是支付業(yè)務(wù)，需要連接到銀行處理器，這部分業(yè)務(wù)將來可以mf；另外三項則全是數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)，是真正的增值業(yè)務(wù)，獲得了信息以及交易細節(jié)。這種業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，正是未來網(wǎng)上支付的縮影，將由mf的基礎(chǔ)業(yè)務(wù)與收費的數(shù)據(jù)增值業(yè)務(wù)關(guān)聯(lián)形成。 

銀行的后知后覺

面對互聯(lián)網(wǎng)金融的洶洶來勢，銀行如何應(yīng)付呢？

“互聯(lián)網(wǎng)金融其實是在告訴銀行，金融服務(wù)的未來是什么樣。銀行需要把信息更充分地挖掘，需要更充分地理解客戶信用，然后去降低每一筆金融服務(wù)的成本。”思科大中華區(qū)金融部門的首席架構(gòu)師張其亮對《中國企業(yè)家》說，“在信息數(shù)據(jù)處理上，互聯(lián)網(wǎng)公司有天然優(yōu)勢，因此這時的銀行能考慮的事只有兩個，要么直接買互聯(lián)網(wǎng)公司的信息，要么向它們學(xué)習(xí)。”

建設(shè)銀行與阿里巴巴的合作走到盡頭后，建行有點委屈。一位建行高管抱怨道：“小張們支持、壯大了它，但它卻把小張們拋棄了。”但建行并未因此沉寂而是選擇了自力更生，建行開始自己動手修建電子商務(wù)入口。

2012年7月，中國建設(shè)銀行宣布旗下電子商務(wù)平臺“善融商務(wù)”上線。截至8月中旬，“善融商務(wù)”簽約商戶過千，會員發(fā)展至數(shù)十萬。據(jù)建行副行長龐秀生介紹，建行做電子商務(wù)平臺不是因為阿里巴巴，而是因為這是未來的趨勢，由電子商務(wù)公司來控制客戶和銀行的金融服務(wù)是不妥當(dāng)?shù)摹?/p>

支付的價值也開始被后知后覺的銀行發(fā)現(xiàn)了。交通銀行總行信息技術(shù)管理部總經(jīng)理麻德瓊坦陳，銀行以往不注意客戶的業(yè)務(wù)，比如客戶在銀行的POS刷卡，銀行只關(guān)注資金，不關(guān)注它買了什么。第三方支付公司關(guān)注這方面的業(yè)務(wù)，介入到客戶流程里面去，就抓到很多機會。

在互聯(lián)網(wǎng)公司勢頭勁的支付領(lǐng)域，銀行也開始從另一條路殺入。今年10月，招商銀行與HTC推出手機錢包，加快移動互聯(lián)網(wǎng)布局。該產(chǎn)品將銀行卡加載在內(nèi)置了安全芯片的3G手機上，實現(xiàn)了手機與銀行卡的“合二為一”。這已經(jīng)是傳統(tǒng)銀行里發(fā)力快的一家。

“如果傳統(tǒng)銀行不改變的話，他們就是21世紀后一群要滅亡的恐龍。”馬蔚華認為，未來銀行所依托的支付和存貸都將面臨挑戰(zhàn)，而新型的銀行應(yīng)該去做服務(wù)，為個人提供財富管理，為企業(yè)提供整套服務(wù)，而不單單是貸款。

銀行在布局支付和電子商務(wù)領(lǐng)域的同時也在提煉、梳理自己的核心優(yōu)勢。

2012年8月20日，北京舉行了一場互聯(lián)網(wǎng)金融模式與未來發(fā)展的討論會。在會上，商業(yè)銀行和券商的代表、專家認為，互聯(lián)網(wǎng)金融算不上神奇，它們有的僅是交易成本、風(fēng)險管理和客戶搜索上的優(yōu)勢，而在處理糾紛和不良資產(chǎn)上傳統(tǒng)銀行是具有絕對優(yōu)勢的。 “銀行的重要功能是管理流動性風(fēng)險，而不只是降低信息成本和交易成本，而且銀行作為金融中介，背后隱含著國家擔(dān)保。為什么地攤上賣理財產(chǎn)品，很少有人買？而銀行的理財產(chǎn)品就有人買，是因為大家知道銀行的產(chǎn)品背后是有擔(dān)保的。”一位銀行專家這樣認為，言下之意，低成本的互聯(lián)網(wǎng)金融更像是“地攤金融”。

金融的本質(zhì)是人和人之間的信用關(guān)系。傳統(tǒng)商業(yè)銀行在發(fā)放大額貸款時有一個原則：“看著客戶眼睛”，“握著客戶的手放款”。這顯然是互聯(lián)網(wǎng)金融做不到的，互聯(lián)網(wǎng)在獲得某些信息和數(shù)據(jù)上非常高效，但有些關(guān)鍵數(shù)據(jù)上，互聯(lián)網(wǎng)公司是無能為力的。以阿里金融為例，阿里小貸有客戶的交易數(shù)據(jù)，卻沒有客戶的資金流向數(shù)據(jù)。他們的數(shù)據(jù)庫不能有效掌握貸款人的資金流向。這在信用判斷上會發(fā)生失誤。比如，一個企業(yè)向海外售貨，可能會收不回貨款，光看購銷行跡，而不管資金是否到賬，風(fēng)險很大。而實體金融機構(gòu)完全能夠找到這方面的數(shù)據(jù)。“有貸款就會有不良資產(chǎn)的產(chǎn)生，而資產(chǎn)處置必須用到人，而不能用軟件代替。因為每一筆不良資產(chǎn)的處理方式和面臨的問題都不一樣，不可能用一個固定模式進行流水化操作。”一位與會專家分析道。

而在監(jiān)管上，這位專家認為，銀行牌照是公共產(chǎn)品，需要受到監(jiān)管。至少30－50年內(nèi)，銀監(jiān)會不會因為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展而失業(yè)。針對銀行的困境和優(yōu)勢，監(jiān)管部門也做出了表態(tài)。銀監(jiān)會在2011年發(fā)布通知，向商業(yè)銀行提示人人貸的風(fēng)險，要求銀行業(yè)金融機構(gòu)建立與“人人貸”中介公司之間的防火墻，嚴防“人人貸”中介公司幫助放款人從銀行獲取資金后用于民間借貸。

人人貸式創(chuàng)新

銀監(jiān)會提出警示的人人貸（P2P）模式起源于美國。美國的人人貸公司Lending Club于2007年成立，至2012年，它已經(jīng)促成會員間貸款6.9億美元，利息收入0.6億美元。出于對人人貸模式的看好，摩根士丹利前董事長John Mack于今年4月參加了其董事會。
國內(nèi)類似模式有人人貸、紅嶺創(chuàng)投、平安集團旗下的陸金所等機構(gòu)，而國內(nèi)早的P2P公司則是宜信公司。宜信CEO唐寧曾就讀于北大數(shù)學(xué)系，后赴美攻讀經(jīng)濟學(xué)，曾任職美國華爾街DLJ投資銀行從事金融、電信、媒體及高科技類企業(yè)的上市、發(fā)債和并購業(yè)務(wù)。在美求學(xué)期間，唐寧曾去南亞考察，南亞幫助窮人脫困的小額信貸試驗讓唐印象深刻。傳統(tǒng)的信貸觀念認為，信用是建立在財富和抵押物的基礎(chǔ)上，但南亞的實踐徹底打破了這種觀念，他們堅信“窮人有信用，信用有價值”。窮人的信用能夠創(chuàng)造價值是小額信貸非常核心的理念。
在“窮人借貸”的理念驅(qū)使下，2006年，唐寧創(chuàng)辦宜信，致力于發(fā)展“普惠金融”，而數(shù)學(xué)的思維與金融資源的結(jié)合正是他的強項。

“小張要做三件事：做信用建立的事，做資金籌措的事，做增值服務(wù)的事。”坐在《中國企業(yè)家》記者對面的唐寧依然一副銀行家的形象，西服打理得一絲不茍，語速也變得飛快，他還會時不時的看看表—唐寧的時間表被排得滿滿的。

2010年之前的時間，唐寧說自己主要是在做積累。初宜信沒有發(fā)放貸款的資質(zhì)，但唐寧創(chuàng)造性地設(shè)計出債權(quán)轉(zhuǎn)讓模式。具體做法是，借款人與唐寧個人簽訂《借款協(xié)議》，唐寧將錢直接從個人賬戶劃給借款人，再將手握的債權(quán)按時間、金額拆細，形成“宜信寶”、“月息通”等收益不同的產(chǎn)品，賣給想獲取固定收益的大眾理財人群，或者出借人。出借人同樣將錢直接打到唐寧的個人賬戶，出借人和借款人兩端市場的對接由此完成。如此，一端是理財對象的出借人，一端是借款人，在宜信平臺上實現(xiàn)了對接。

傳統(tǒng)銀行的出路在哪？“恐龍滅絕了嗎？好像是，但其實一部分進化成了鳥類，從而存留了下來。”張其亮對《中國企業(yè)家》表示。